第一篇
摘要:近年来，随着互联网技术全面地渗透到金融业，我们的生产生活方式、金融模式产生了很大的变化，以互联网为代表的现代信息科技从根本上改变了我们的生存模式。互联网金融结合了互联网和金融这两大要素的特点，在本质上保存了金融的一般属性，其资金融通、支付结算的功能仍然存在，但经营模式相较于传统模式更加的个性、自主，突出给客户提供一种良好的体验。互联网金融未来的发展前景非常可观，因此，对我国互联网金融现状的研究对于促进我国互联网金融的持续、稳健发展有着至关重要的作用。本文在分析我国当前互联网金融现状的基础上，提出了相关问题的对策以推动我国互联网金融的发展。
关键词:互联网金融；对策研究；传统模式
互联网金融是将互联网的技术和金融行业结合起来形成的一种金融业发展的新模式。这种新模式正在改变着我们的生活模式，第三方支付平台、众筹、网络理财等等，它们很大程度上减少了交易的时间降低了交易的成本，因此也受到了客户的青睐。从互联网金融出现到现在短短几年的时间里，我国互联网金融发展的深度、广度不容小觑。我国互联网金融模式很多，其中比较具有代表性的有第三方支付、P2P网贷、众筹和互联网理财。互联网金融的发展首先表现在其支付结算的功能方面，随着互联网的迅猛发展，推动了电子支付的诞生和发展，尤其是第三方支付的发展。目前以支付宝、财付通等为代表的第三方支付已经涉及基金、保险、网购等广泛领域。资金融通方面，突出表现的是新型的借贷模式——P2P。P2P网贷是由网络信贷公司提供一个平台，借贷双方自由交易的新型借贷模式，贷方收取利息承担风险，借方到期偿还本息，信贷公司收取中介费用。众筹即大众筹资，是众筹平台会员通过预购或者团购的方式出资支持一些创意或者项目，通常这些创意或者项目的提出者缺乏资金，他们也因此获得能够启动这个项目的第一笔资金。互联网理财侠义来讲主要以资金的增值为主要目的，由此而诞生的余额宝盒网易现金宝等，由于它们增值速度非常快，受到了越来越多的人青睐，发展速度非常迅猛。
互联网金融相较于传统的金融经营模式更加方便快捷，但是仍然存在着很多风险。首先，互联网金融不像传统金融是面对面的交易，因此它依靠的就是信用体系。而在当前大数据的时代，信息不共享、信息不对称导致的信用风险大大增多，只有尽快接入征信系统，才能保证信息的真实、完整。其次互联网金融的发展要依靠互联网技术的支持，但是在当前这个开放的网络时代，非常容易遭到病毒或者黑客的侵入，进而导致互联网的瘫痪，资金的安全不能得到很好的保障。再者，互联网金融因为刚刚兴起，相关的法律法规仍然不完善，现有的一些法律条款只针对传统的金融经营，并不适用于互联网金融的经营。因此在法律方面存在着很大的风险，人们的合法利益不能得到法律的维护。最后，在监管方面，我国采取的“分业经营，分业监管”的模式，但是互联网金融已经跨行业，把整个金融业融为一个整体，这个传统的监管模式自然也不适用，是否采取“统一经营，统一监管”的新模式，是当务之急。面对这些风险，我们应该尽可能地采取各种方式去改善。一是要建立和完善信用体系，通过对信用的评级来尽可能地消除信用风险，同时增强信息的透明度，接入征信系统，保证信息的真实完整。对于有诈骗等行为的人严厉处罚，尽可能地杜绝诈骗的风险。二要提高技术，对于相关的人员进行专业的培训，提高其业务能力和水平，并且尽可能地增强他们应对突发事件的能力。
在网络时代突发事件是我们必须要考虑到的风险，要提前做好相关的培训，以便在事件发生时能够及时正确地处理。在对人员进行培训的同时要加强对平台的建设，及时进行升级，不断完善，构建适应自身的系统平台。三要创立和完善相应的法律法规，确保人们的利益能够得到法律的保障，及时更新法律，根据当前的发展情况，预测未来的发展情况，从而制定出相关的法律法规，杜绝发现一事，立法一条的行为。四是完善监管体制，打破传统的“分业经营，分业监管”的模式，开创一种全新的、适应当前金融经营模式的监管方式。加强市场的准入管理，对进入市场进行严格的把关，同时也不可过于死板，要实施灵活的市场准入制度，支持金融的创新。从目前国内互联网金融的发展来看，其主要的模式有第三方支付、P2P网贷、众筹、互联网理财等四大类。这些模式发展规模迅速、发展规模巨大、参与人数众多、高风险高收益、运作方式多元化，满足小微客户个性化、专业化、自助化的金融服务需求。
互联网金融对传统金融有着深刻的影响。第三方支付平台起着金融的支付结算功能，替代部分商业银行中间业务；P2P网贷起着金融的贷款功能，代替商业银行的贷款业务；众筹间接担当着金融的贷款功能，代替商业银行的银行的贷款业务；网上理财担当着金融的资金融通的功能，其替代证券基金的产品发行和的承销业务。互联网金融模式为传统金融机构的改革提供性的新的思路，传统金融机构积极改革运营模式，加强和互联网企业的合作。互联网金融的风险不容忽视。信用风险、技术风险、法律风险、监管风险等这些风险，无论疏忽了哪一个都会对互联网金融的发展形成巨大的阻碍，因此要对这些风险进行最大程度的控制，营造一个良好的互联网环境，促进互联网金融的持续、稳健发展。
参考文献：
[1]巴曙松,朱明海.网络支付业的风险评估及监管[J].中国金融,2013
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[4]黄海龙.基于以电商平台为核心的互联网金融研究[J].上海金融,2013
[5]刘英,罗明雄.互联网金融模式及风险监管思考[J].中国市场,2013
[6]梁璋,沈凡.国有商业银行如何应对互联网金融模式带来的挑战[J].新金融,2013
作者：褚慧 单位：安徽财经大学金融学院
第二篇
摘要：近年来，中国互联网产业的快速发展吸引着越来越多的传统行业将工作范畴扩展到互联网领域。其中，比较突出的是金融业务。金融业在与互联网产业相互融合、优势互补的同时，在提升服务效率、优化服务流程等方面取得了重大突破。互联网金融将对金融模式产生重大影响,同时也将有力地推动中国金融行业的创新和利率市场化进程。深入研究和探讨现阶段我国互联网金融的主要发展模式及其风险，研究有效的监管策略，有利于尽快使其步入健康发展的轨道，从而促进我国互联网金融的健康、有序、持续发展。
关键词：互联网金融；发展模式；风险；政策建议
中图分类号：F365文献标识码：A文章编号：1671-1009（2015）23-0051-01
一、互联网金融概述
互联网金融不仅包括互联网技术以及互联网精神的影响，还涵盖了从银行、保险、证券、交易所等传统的金融中介与金融市场，到与瓦尔拉斯一般均衡相对应的无金融中介或金融市场等情形之间的所有的金融交易与组织形式。互联网对全球各个行业都产生了很大的影响，包括金融业。根据其本质来说，互联网与金融都属于数字型产业。金融业务大部分都是数据组合，而金融活动则属于是数字移动。这也就很好地解释了为什么金融行业会被互联网影响的更深。现代社会逐渐进入一个数字化阶段，大约70%的社会信息被数字化了。在未来，或许整个社会都将步入数字化。当大数据库建立后，我们可以使用存储在系统的数据来判断个人或企业的信用以及盈利前景等问题。我国现在的金融体系中一些低效率或扭曲因素给互联网金融的发展创造了广阔空间。
二、互联网金融的模式和特点
（一）模式
从服务的形式来说互联网金融可以分为以下三种模式：互联网金融服务、金融的互联网居间服务和传统金融服务的互联网延伸。传统金融服务的互联网延伸是基于互联网的广泛性以及便捷性来实现传统金融机构在网络上的服务延伸。它涵盖了网上银行、电子银行以及手机银行等。在这种模式下，传统金融服务打破了时间和空间上的限制实现线上线下双向延伸。从狭义层面上来说，互联网金融只包括互联网金融服务和金融的互联网居间服务。前者属于一种互联网形式的金融平台，其中包括网络小额贷款公司、互联网基金和保险销售平台等，电商向金融业的延伸多为这种模式。后者所涵盖的典型应用模式包括P2P信贷、第三方支付平台、众筹网络等。
（二）特点
1、虚拟化和信息化。信息（包括价格、货币和中介服务等）在互联网金融领域进行生产与流通，市场的虚拟化与信息化就由此而决定。金融业既是典型的大数据产生者，又是信息技术的高度依赖者，属于较为重要的数据驱动型行业。2、高效性与经济性。互联网金融业所应用的互联网技术更为发达，能够更为快捷地办理业务，具备更好的灵活性，而且它打破了时间和空间上的限制，为用户带来更为便捷、丰富的体验，极大地提高了服务效率。互联网金融的经济性涵盖以下两个方面：一是从交易成本角度来说，互联网金融利用了信息流以及大数据的电子化运作，加上电子商务的透明化、公开化、数据完整性高等优势，相较于传统金融机构而言，成本低、效率高；二是从服务成本角度来说，其借助于第三方支付结算成本低的特点，大大减少了广大中小企业的融资成本。
三、互联网金融发展过程中存在的问题分析
（一）政策环境问题
主题地位和经营范围尚不明确，互联网金融一直位于金融业和网络运营的重叠交叉地域。监管体系尚不健全，传统意义上的监管因互联网本身的无边界性、高科技化、虚拟性而难以有效发挥作用。众筹模式、P2P互联网借贷等模式不在有效监管范围之内，众多的众筹公司和P2P金融企业仅可借助单一的行业自律来自我约束，从而导致整个行业存在较大风险隐患。
（二）行业自身风险
伴随着相关数据的爆炸式增长，对于海量数据的集中存储有利于对数据的快速分析、处理，然而一旦安全管理不当，极易造成信息的丢失、泄漏以及损坏。同时，随着互联网和信息技术的不断发展，已不需要强制性、物理上侵入系统窃取信息，因而互联网金融业的数据安全管理能力正面临着不小的挑战。
四、互联网金融发展的对策
（一）建立和完善互联网金融法律法规
在法律上明确互联网金融的范畴、尽快建立互联网金融行业准入门槛、严格规范互联网金融市场主体的交易活动，科学制订相关管理制度等，及时发布行业指导性文件和相关国家标准，从而给予互联网金融企业、用户等参与主体有效的规范、引导并严密监管和打击互联网金融范围内的一切违法违规行为。
（二）完善互联网金融行业监管体系
一方面互联网金融的发展需要有相关部门的监管，另一方面过度的监管会在一定程度上遏制其行业创新，而互联网金融创新必须要有自由开放的环境。因此，监管体系在着重创造积极的市场环境，鼓励模式创新的同时，也要确保互联网金融市场的可持续发展。特别在公共融资监管领域，监管要具备一定的灵活性，尽量在不涉及公众集资的其他一些方面给予适度的自由。当前，互联网金融业处于发展初期，发展规律和路径还尚未明晰，因而监管部门应密切关注并谨慎处理其发展进程中所出现的新情况和新问题。
（三）提升对互联网金融风险的防范能力
大力加强社会信用体系方面的建设，注重提高客户资信审核之准确性，保证使个人资信状况逐渐透明化，加大互联网金融平台信用体系的建设力度，促进信用评级服务市场的发展，改善参与主体之间信息不对称状况。积极开展互联网金融相关消费教育和保护工作，加强广大用户的风险意识及自我保护能力。除此之外要坚决处理信息的虚假宣传，切实防范利用互联网金融平台非法集资和违规吸收公众存款等非法活动。不断完善各项风险管理机制，进一步强化风险管控，创新资金监管方式，严防挪用资金等违规行为的发生。最后，要进一步加大信息披露程度，严格规范操作流程，进而形成公平、合理、有序的互联网金融交易市场。
作者：张润琦 单位：上海行知中学
第三篇
摘要:近年来互联网金融在我国发展势头强劲，创新了传统金融业和互联网产业的服务渠道和发展态势，但同时也存在着许多问题，想获得进一步发展就必须依靠创新，而本文的目的就是从分析风险和问题出发，得出我国互联网金融创新发展的对策。
关键词:互联网；金融创新；风险
一、引言
我国互联网金融发展大致经历了两个阶段，从最初的传统金融机构利用互联网平台和技术发展网上银行等线上业务，到互联网企业在平台上运用现代信息技术，出现的既不同于资本市场的直接融资，也不同于商业银行间接融资的第三种金融融资模式。一方面创新了金融模式，放低了金融的门槛，照顾到了传统金融难以覆盖的小微人群，金融功能的效率大大提高，更好地服务了实体经济，发展了普惠金融，使普通居民共享经济发展的成果。另一方面，互联网金融野蛮生长，发展道路上带来了许多风险，如“比特币”被央行界定违法、P2P平台大量的跑路事件，导致国内虚拟货币市场不畅和互联网网贷乱象重生，因此，笔者认为应该全面地看待互联网金融。
二、我国互联网金融发展过程中的风险
一方面，互联网金融以网络平台为载体，受市场环境支配，降低准入门槛致使参与者众多、而线上平台风控能力又不足，很容易触碰法律和道德红线，甚至引发金融系统性风险。另一方面，传统金融机构和互联网企业从两头切入，形成多元化的发展模式，容易造成行业混乱，而目前国家对互联网产业的发展持包容的态度，对互联网金融的监管还不够完善，尚未纳入现有的法律框架之下，缺乏法律规范，同时没有专门的监管部门进行有针对性的管辖。并且只有部分业态受到监管，如第三方支付和互联网网贷，行业整体上还是处于无门槛、无标准、无监管的三无状态，因此多方面的原因带来了风险，主要有如下。信用风险。互联网平台主要依靠数据，而数据缺乏线下的支持，其真实性、全面性和完整性难以得到保障。流动性风险。主要指无法提供足额资金来应付资产增加需求，或履行到期债务的相关风险，而互联网金融发展过程中会产生资产和负债的差额和期限不匹配。互联网和金融本身的风险。互联网本身存在着诸多风险，如计算机病毒、信息泄露等，而金融业也存在着流动性、信用等风险，因此，互联网金融作为两者的结合，风险自然不可忽视。
三、我国互联网金融创新过程中的问题
(一)产品同质化程度高，少数企业占据巨头
当前我国互联网金融的竞争形成了两大集团，一是百度、阿里巴巴、腾讯组成的BAT，另外就是传统金融机构。互联网+行业形成两级分化，少数企业占据巨头地位，剩下的企业彼此厮杀。
(二)创新缺乏原创性，移植性强
互联网金融包括第三方支付、互联网网贷、金融产品销售等模式最初来源于国外，借助于中国特殊的经济环境而获得了当下的发展，故我国的互联网金融先天就缺乏创新。
(三)个人征信系统不完善
第三方支付的出现最初是为克服电子商务因交易虚拟化而产生的信用风险，在付款人和收款人之间搭建一个平台，进行资金保管和信用担保。然而随着互联网金融的发展，涉及的金融业务、搭建平台的数量、资金数量的扩大，需要完善的征信体系。
(四)专业人才稀缺，创新动力不足
互联网金融是金融和互联网技术的高级结合，行业内金融或互联网其中一方面的人才很多，同时具备两者的专业型人才却很少，创新动力不足。
四、我国互联网金融创新发展的对策
(一)构建多主体的互联网金融创新体系
国家大力发展“互联网+”行动计划，构建国家创新体系，服务于实体经济，大力发展普惠金融。因此，应该发挥互联网的包容优势，使互联网金融与多主体、多产业联姻，扩大发展空间，构建如互联网金融+企业、互联网金融+文化、互联网金融+社交、互联网金融+创意产业等组成的多主体、多产业互联网金融创新体系。
(二)与传统金融机构两者形成竞合机制
互联网金融创新发展不仅需要扩大自身体系，也需要加强同传统金融机构的交流，形成一种“竞合”的良性关系。互联网金融可以学习传统金融的风控经验和资金管理能力，利用其长期以来的信用机制，以期扩大线上线下业务的发展能力。传统金融可以学习互联网金融的平台搭建运营能和大数据等信息技术。
(三)加强互联网金融监管
以监管促发展，从服务实体经济发展出发鼓励互联网金融创新，为互联网金融创新营造良好环境。同时加快对金融市场创新监管的制度建设，金融监管总体上应当体现开放性、包容性、适应性，监管由松到严循序发展。监管也应包括也应加强消费者教育和消费者保护，使消费者对互联网金融有一个理性的认识。
(四)加强互联网金融创新支持体系建设
一方面，互联网金融与央行合作形成信用共享机制。目前，阿里成立了蚂蚁金服，接掌了恒生电子，以交易数据为基础，通过大数据、云计算，形成了企业内部的芝麻信用。但只是涉及线上业务，必须要对接央行的个人征信系统，两者相结合为互联网金融服务。另一方面，应该加强互联网金融创新参与者的教育，培养同时精通互联网技术和金融的复合专业型人才，为创新的发展输送动力，构建互联网金融创新支持体系。
参考文献:
[1]魏鹏.中国互联网金融的风险与监管研究[J].中国金融，2014(7):3-10
[2]黄海龙.基于以电商平台为核心的互联网金融研究[J].上海金融，2013（8）:18-23
[3]刘夷.吴晓求:互联网金融需要健康成长[J].改革，2014（4）:24-25
[4]吴晓求.互联网金融的逻辑[J].中国金融，2014(3):29-31
作者：李卉 单位：天津商业大学经济学院
